ドル・円オプション市場で変動率は低下。週末やレンジ相場を受けてオプション売りが優勢となった。



リスクリバーサルで円コールスプレッドは連日縮小。ドル・円下値ヘッジ目的の円コールに比べ円先安観に伴う円プット買いが強まった。



■変動率

・1カ月物8.76 %⇒8.09%(08年/24=31.044%)

・3カ月物8.43%⇒ 8.14%(08年10/24=31.044%)

・6カ月物8.68 %⇒8.54%(08年10/24=25.50%)

・1年物9.0 %⇒8.93%(08年10/24=20.00%、21.25%=98年10月以来の高水準)

■リスクリバーサル(25デルタ円コール)

・1カ月物+1.16%⇒+1.07%(08年10/27=+10.90%)

・3カ月物+0.90 %⇒+0.86%(08年10/27=+10.90%)

・6カ月物+0.73%⇒+0.71%(08年10/27=+10.71%)

・1年物+0.50%⇒+0.49%(08年10/27=+10.71%)